четверг, 4 июня 2015 г.

Донбасс в огне

США. Торги в среду завершились ростом индексов, Dow на 0,36, SandP на 0,21, Nasdaq на 0,44%, инвесторы отыгрывали позитивную макростатистику. Так, индикатор занятости составил 201 тыс. (ожидалось 200 тыс., предыдущее значение 165 тыс.), дефицит торгового баланса товаров и услуг снизился за месяц с 50,57 до 40,88 млрд. долл. (ожидалось 44 млрд.).
Между тем, ОЭСР снизила прогноз по темпам роста мировой экономики в 2015 г. до 1,9, в 2016 г. до 2,5%, при этом темпы роста экономики США соответственно снижены с 3,1 до 2% и с 3 до 2,8%.
Россия. Как и прогнозировали Еврофинансы, биржи вчера закрылись снижением индекса ММВБ на 0,88%, индекса РТС на 2,69%. Понижение прогноза ОЭСР по темпам роста мировой экономики означает также снижение спроса на сырье, включая нефть и другие товары российского экспорта. Минфин вчера изымал деньги из оборота и размещал 2 выпуска ОФЗ с плавающей ставкой купона, первый на 10 млрд. руб. погашением в январе 2020г., второй на 5 млрд. руб. погашением в январе 2025г., спрос на более короткий выпуск, к примеру, достиг 31,71 млрд. руб., бумаги размещены с доходностью 11,77%.
Сегодня ЦБ выдает обеспеченные кредиты по фиксированным процентным ставкам (кроме кредитов овернайт) и привлекает средства банков к себе в депозиты (тоже по фиксированной ставке), в части валюты действует сделка валютный своп по продаже долларов за рубли. Казначейство разместит на банковских депозитах до 50 млрд. руб. на 35 дней.
Обратим внимание на хорошую статистику: индекс PMI сферы услуг от банка HSBC за месяц увеличился с 50,7 до 52,8 пункта (что не только превышает пороговое значение в 50 пунктов, отделяющее рост от снижения, но и стало лучшим результатом с конца 2013 г.). Совокупный индекс PMI составил 51,6 пункта (50,8 месяцем ранее), потому что аналогичный индекс для промышленности имеет понижательную динамику до минимумов года. Видим, что укрепление рубля в мае позитивно отразилось на индексе по услугам и негативно – по промышленности. Учитывая игру ЦБ на внутреннем рынке против укрепления рубля, предполагаем, что указанный рост индекса по услугам имел разовый характер.
Европа. Фондовые торги в среду завершились ростом индексов (FTSE на 0,32, DAX на 0,80, CAC на 0,72%), рынки положительно оценили итоги заседания ЕЦБ, вышедшую макростатистику и развитие ситуации с Грецией. По факту решения депозитная ставка ЕЦБ оставлена на уровне минус 0,2%, глава ЕЦБ в ходе пресс-конференции по итогам заседания подчеркнул, что программа скупки активов идет хорошо и должна продлиться до конца сентября 2016 г., или, в любом случае, до тех пор, пока цель по инфляции не будет достигнута (кстати, банк повысил прогноз по инфляции на текущий год с 0 до 0,3%). Относительно Греции было отмечено желание ЕЦБ, чтобы Греция осталась в зоне евро.
Вопрос с Грецией пока не решен, правительство страны представило международным кредиторам свой план выхода из кризиса и надеется на то, что кредиторы будут реалистами и примут данное предложение. Встреча в Брюсселе премьера Греции с кредиторами для обсуждения плана реформ пока не принесла конкретных результатов. Предстоящие в июне погашения долга Греции в пользу МВФ тремя траншами, как мы уже писали, Фонд готов ждать до конца месяца.
В еврозоне уровень безработицы неожиданно обозначил небольшое снижение, за месяц с 11,2 до 11,1%, розничные продажи возросли за месяц на 0,7% (месяцем ранее было снижение на 0,7%), год к году показатель повысился на 2,2%, превысив ожидания роста на 0,2%. Индекс деловой активности в секторе услуг Германии увеличился с 52,9 до 53 пунктов (ожидалось 52,9 пункта), во Франции с 51,6 до 52,8 пункта (ожидалось 51,6 пункт), в Италии снизился с 53,1 до 52,5 пункта (ожидалось 52,7 пункта), в Испании с 60,3 до 58,4 пункта (ожидалось 59,3 пункта), в Великобритании с 59,5 до 56,5 пункта (ожидалось 59,2 пункта). Уровень безработицы в Италии составил 12,4%, ожидалось 12,8%, предыдущее значение было пересмотрено с 13% до 12,6%.
Сегодня состоится заседание Банка Англии, изменений монетарной политики не ожидается..
В преддверии саммита G7 (7 и 8 июня в баварском замке Эльмау) канцлер Германии выступила со статьей, опубликованной, в том числе, в канадских и японских СМИ, в ряду глобальных вызовов обозначены аннексия Крыма, лихорадка Эбола, а также попытки исламистской террористической организации установить халифат на территории двух государств (это нам кого- то напоминает, не правда ли?).
Азия. Торги вчера закрылись ростом биржевого индекса Гонконга (Hang Seng на 0,74%) и снижением остальных индексов, SSE на 0,01, Nikkei на 0,42, Kospi на 0,74%. В Китае индекс деловой активности в сфере услуг от банка HSBC за месяц возрос с 52,9 до 53,5 пункта. Индекс деловой активности в промышленности Гонконга снизился с 48,6 до 47,6 пункта.
Золото. Золото утром вчера продавалось по 1192,90, к 14.00 по 1188,20, утром сегодня по 1183,90 долл. за унцию, позитив динамики фондовых площадок повысил привлекательность более рискованных активов.
Нефть. Brent и Light утром вчера шли по 65,86 и 61,11, к 14.00 по 64,85 и 60,23, утром сегодня по 64,40 и 59,80 долл. за барр., несмотря на снижение запасов нефти в США, сохраняется рост добычи. Кроме того, рынки негативно оценили и другой фактор – ОПЕК с большой вероятностью не станет снижать квоты на добычу (заседание завтра). Отчасти цены поддержала информация, что за месяц до момента согласования вопроса по ядерной программе Ирана, международные инспекторы сообщили, что за 18 месяцев переговоров запас ядерного топлива в стране увеличился приблизительно на 20%, поставив под сомнение утверждение администрации президента США о том, что иранская программа во время переговоров была заморожена.
Статистика, прогноз. Из наиболее значимой статистики ждем по еврозоне ряд индексов PMI (11.00-11.10), решение Банка Англии (14.00), по США число первичных обращений за пособием по безработице (15.30). В условиях эскалации военных действий в Донбассе позитивное открытие российских бирж вряд ли возможно.

Комментариев нет:

Отправить комментарий