Летайте самолетами аэротакси

США. Торги в пятницу завершились ростом индексов, Dow и SandP на 1,42% каждый, Nasdaq на 1,4%, что и понятно: уровень безработицы за месяц уменьшился с 3,7 до 3,5%, до минимума за 50 лет (в последний раз показатель в 3,5% был в декабре 1969 г.).

Между тем, растет себестоимость добычи сланцевой нефти в США, если в прошлом году она оценивалась в среднем на уровне 45 долл. за барр., то по результатам полугодия т.г. генерация положительного денежного потока возможна только при цене 60 долл. и выше. С октября 2018 г. до конца сентября 2019 г. количество установок, находящихся в эксплуатации, сократилось на 175 ед. или на 20%.

Компания HP Inc в рамках плана реструктуризации с 1 ноября 2019 г. сократит от 7 до 9 тыс. сотрудников, сокращение будет проходить путем увольнения и добровольного досрочного выхода на пенсию (сейчас в компании работает 55 тыс. чел.), HP рассчитывает, что реструктуризация позволит сэкономить 1 млрд. долл. в течение 3 лет. HP Inc созданная в 2015 г. в процессе разделения Hewlett Packard на две компании для поддержания конкурентоспособности, при этом инфраструктура технологий, программное обеспечение и услуги вошли в Hewlett Packard Enterprise Co., а персональные вычислительные системы и производство средств для печати в HP Inc.

Россия. Торговый день вчера, как и прогнозировали Еврофинансы, закрылся ростом индекса РТС на 0,32% и снижением индекса Мосбиржи на 0,6%.

В Совете Федерации прошли парламентские слушания по проекту федерального бюджета на период с 2020 по 2022 гг., в соответствии с проектом, доходы федерального бюджета в 2020 г. составят 20,4 трлн. руб., в 2021 г. 21,2 трлн. руб., в 2022 г. 22 трлн. руб., расходы бюджета запланированы соответственно на уровне 19,5, 20,6 и 21,8 трлн. руб. В ходе слушаний, в частности, со стороны Минфина было заявлено, что накопленных резервов в Фонде национального благосостояния достаточно, чтобы исполнять бюджетные обязательства в условиях низких нефтяных цен в течение от 3 до 4 лет. Со следующего года будет возможно не только накапливать ФНБ, но и осуществлять инвестирование из этого источника.

Райффайзенбанк в рамках реорганизации розничной сети в России закроет часть отделений и усилит фокус на цифровые каналы бизнеса, реорганизация затронет 39 отделений в городах с самой большой розничной сетью, таких как Москва, Санкт Петербург, Волгоград, Воронеж, Екатеринбург, Иркутск, Казань, Красноярск, Новосибирск, Омск, Пермь, Ростов на Дону, Самара, Сургут, Тюмень, Уфа и Челябинск. Обслуживание полностью в новом цифровом формате будет продолжено в Железногорске, Кирове, Курске, Саранске и Сочи. Ожидается, что в результате реорганизации к концу 1 квартала 2020 г. сеть его отделений банка составит более 130 офисов в 44 городах России.

Убытки авиакомпаний, связанные прежде всего с ростом цен на топливо и портовое обслуживание, за 8 месяцев достигли 40 млрд. руб., что может повлечь рост цен на авиабилеты в следующем году от 6 до 8%.

Европа. Фондовые площадки в пятницу закрылись ростом индекса FTSE на 1,15, САС на 0,91, DAX на 0,72%, особенно росли в цене акции компаний технологического сектора (бумаги AMS, Infineon Technologies, STMicro и Dialog Semiconductor) на фоне новости от Apple об увеличении производства iPhone 11 на 10%. В Италии дефицит госбюджета во 2 квартале достиг 1,1% ВВП (7,1% ВВП кварталом ранее).

Европарламент заявил, что новые предложения премьера Великобритании по Brexit не только не могут рассматриваться как основа для заключения соглашения, но даже отдаленно не соответствуют тому, что было согласовано ранее.

Азия. Биржа Японии в пятницу завершила сессию ростом Nikkei на 0,32%, индекс Hang Seng снизился на 1,1%, Kospi на 0,55%, торги в материковом Китае не проводились. Делегация Северной Кореи раньше срока покинула встречу в Стокгольме с представителями США. Наблюдалось укрепление иены со 106,9 до 106,84 ед. за долл. Индекс деловой активности в секторе услуг Гонконга возрос с 40,8 до 41,5 пункта (ожидалось снижение до 37,0 пункта). В Южной Корее валютные резервы за месяц увеличились с 401,48 до 403,32 млрд. долл.

Компания Hyundai Motor намерена приступить к разработке городского воздушного транспорта, исследованиями в данной области уже занимаются Daimler совместно с Volocopter, Audi и Airbus, ряд китайских автомобильных компаний.

Tesla может начать производство электромобилей в Китае уже в текущем месяце, компания планирует выпускать к концу года не менее 1 тыс. ед. модели Model 3 в неделю, завод в Китае является первым предприятием компании за рубежом.

Золото утром в пятницу торговалось по 1512,3, к 14.00 по 1515,2, утром сегодня по 1511,6 долл. за унцию, негативная динамика последних данных из США изменяет предпочтения инвесторов в сторону более надежных активов.

Нефть. Brent и Light шли в пятницу утром по 57,97 и 52,71, к 14.00 по 58,02 и 52,46, утром сегодня по 58,36 и 52,89 долл. за барр.

Статистика, прогноз. Из наиболее значимой статистики ждем по еврозоне индекс доверия инвесторов (11.30) и допускаем позитивное открытие российских бирж под влиянием растущей нефти.

Ну уж если Сбербанк...

США. Торги четверга завершились ростом индексов, SandP на 0,8, Nasdaq на 1,12, Dow на 0,47%. Получив одобрение от Всемирной торговой организации, США с 15 октября вводят 10%е пошлины на общую сумму 7,5 млрд. долл. в отношении ЕС за незаконные субсидии, которые получал авиастроительный концерн Airbus (что оказало негативное воздействие на конкурентоспособность Boeing), а также 25%е пошлины на французское вино, шотландский и ирландский виски, а также сыр.

Компания Tesla в 3 квартале продала 97 тыс. автомобилей (рост на 1,9% относительно предыдущего квартала), в т.ч. поставки Model 3 составили 79,6 тыс. машин (рост на 2,6%), объем производства составил 96,155 тыс. ед. (рост на 10,5% выше), в т.ч. Model 3 79,8 тыс. ед. (рост на 10%), компания вступает в 4 квартал с увеличением портфеля заказов. Компания Tesla Motors основана в 2003 г. как разработчик и производитель электромобилей и технологий, связанных с ними, штаб-квартира находится в Пало-Альто, штат Калифорния, США, помимо электромобилей, компания по собственной технологии производит батареи и электродвигатели и продает другим автомобильным компаниям, в частности Toyota и Daimler.

Топ-менеджеры ряда компаний (включая Visa и MasterCard), вошедших в созданную Facebook коалицию Libra Association, отказываются публично поддержать проект создания криптовалюты, поскольку не хотят привлекать к себе внимание регуляторов в Европе и США. Члены Libra Association обещали вложить как минимум по 10 млн. долл. в общий резерв для поддержания стабильности криптовалюты.

Россия. Торговый день вчера, как и прогнозировали Еврофинансы, закрылся снижением индекса РТС на 0,51%, индекса Мосбиржи на 0,44%. Минфин разместил ОФЗ на общую сумму 21,061 млрд. руб. (спрос составил 45,22 млрд. руб.) с эффективной доходностью к погашению 7,10%. Текущая макростатистика имела позитивный характер, так, индекс деловой активности в сфере услуг от исследовательской организации Markit не только остается выше порогового значения в 50 пунктов, но за месяц возрос с 52,1 до 53,6 пункта, рост в основном произошел на фоне усилившегося спроса со стороны клиентов. Годовая инфляция достигла 4% (целевого значения показателя в прогнозе ЦБ).

В Совете Федерации сегодня пройдут слушания по проекту федерального бюджета на 2020-2022 гг., в соответствии с проектом, доходы федерального бюджета в 2020 г. составят 20,4 трлн. руб., в 2021 г. 21,2 трлн. руб., в 2022 г. 22 трлн. руб. Расходы бюджета запланированы соответственно на уровне 19,5, 20,6 и 21,8 трлн. руб.

Минфин c 7 октября по 7 ноября увеличит плановые закупки инвалюты по бюджетному правилу, на эти цели будет направлено 212,7 млрд. руб. (187,1 млрд. руб. в сентябре), ежедневный объем покупки составит в эквиваленте 9,2 млрд. руб.

Акционеры ВСМПО Ависма утвердили дивиденды по итогам полугодия в размере 884,6 руб. на акцию, дата закрытия реестра 11 октября.

ВТБ реализовал первые 2 проекта с применением эскроу-счетов, после введения застройщиками жилых домов в эксплуатацию эскроу-счета были раскрыты и денежные средства перечислены на счета застройщиков.

Сбербанк сообщил о возможной утечке персональных данных как минимум 200 клиентов банка, проводится служебное расследование, так как внешнее проникновение в базу данных невозможно в силу ее изолированности от внешней сети. Похищенная информация, по заверению банка, не угрожает сохранности средств клиентов.

Китайский инвестиционный фонд Fosun рассматривает возможность покупки компании Интурист, ранее намеревался купить доли в группе Thomas Cook, но после ее банкротства обратил внимание на отдельные активы группы, включая и российского туроператора. Интурист в настоящее время остается основным партнером китайских туркомпаний и входит в число лидеров по приему граждан из Китая.

Европа. Фондовые площадки четверга закрылись снижением индекса FTSE на 03,62%, САС возрос на 0,3%, торги в Германии не проводились. Розничные продажи в еврозоне за месяц увеличились на 0,3%, как и ожидалось (снижение на 0,5% месяцем ранее), оптовые цены, однако, снизились на 0,8% год к году (рост на 0,1% месяцем ранее). Индекс деловой активности в секторе услуг еврозоны за месяц снизился с 52 до 51,6 пункта, в Германии с 52,5 до 51,4 пункта.

Азия. Биржа Японии вчера, вслед за США накануне, завершила сессию снижением Nikkei на 2,01%, индекс Hang Seng возрос на 0,3%, торги в материковом Китае и Южной Корее не проводились. Усилению негатива на японском рынке способствовало укрепление иены на 0,5% до 107,17 ед. за долл. Одна из запущенных днем ранее Северной Кореей ракет, как оказалось, достигла экономической зоны Японии, в связи с чем японская сторона выразила протест. Золото утром вчера торговалось по 1507,8, к 14.00 по 1507,5, утром сегодня по 1512,3 долл. за унцию.

Нефть. Brent и Light шли вчера утром по 57,5 и 52,57, к 14.00 по 57,62 и 52,56, утром сегодня по 57,97 и 52,71 долл. за барр.

Статистика, прогноз. Из наиболее значимой статистики ждем по США данные по рынку труда и торговому балансу (15.30) и допускаем позитивное влияние растущей нефти на открытие российских бирж.

Российская энергетическая неделя

США. Торги в среду завершились снижением индексов, SandP на 1,79, Nasdaq на 1,56, Dow на 1,86%. Третью неделю продолжается забастовка профсоюза автомобильной промышленности, каждый день простоя обходится GM в от 50 до 100 млн. долл.

Россия. Торговый день вчера, как и прогнозировали Еврофинансы, закрылся снижением индекса РТС на 0,340%, индекс Мосбиржи возрос на 0,424%. Начала работу Российская энергетическая неделя (Москва, Манеж, по 5 октября), в пленарном заседании принял участие президент РФ (также провел отдельную встречу с главой компании ExxonMobil), генсек ОПЕК, глава BP, руководитель австрийской OMV, президент финского энергоконцерна Fortum Corporation и др. В октябре президент РФ посетит Саудовскую Аравию, к подписанию готовятся около 30 соглашений (все проекты инвестиционные, на миллиарды долларов).

ЦБ традиционно с полугодовым лагом раскрыл данные по структуре ЗВР, интересно, что 13,4% были размещены в Китае (рост на 8,7% год к году), 13,2% в Германии, 11,6% во Франции, 10,2% в Японии (годом ранее 1,7%), 9,2% в США (годом ранее 29,2%), 5,9% в Великобритании, 4,3% в межгосударственных организациях, 2,5% в Нидерландах, 2,3% в Канаде. ЦБ в основном вкладывается в госбумаги либо в облигации с госгарантиями.

В Газпромнефти на внеочередном общем собрании одобрены дивиденды по итогам полугодия в размере 18,14 руб. на акцию, дата закрытия реестра акционеров для получения дивидендов 18 октября. НОВАТЭК выплатит дивиденды по результатам 1 полугодия в размере 14,23 руб. на одну акцию (142,3 руб. на одну ГДР), что на 53,8% больше прошлого года, закрытие реестра 10 октября 2019 г. Дивиденды Распадской за 1 полугодие составят 2,5 руб. на одну обыкновенную акцию, закрытие реестра 20 октября 2019 г.

Норникель разместил облигации на 25 млрд. руб., спрос превысил 36 млрд. руб. Компания Nordgold открывает книгу заявок на пятилетние еврооблигации, номинированные в долларах, доходность бумаг до 4,5%, погашение в октябре 2024 г.

Европа. Фондовые площадки в среду закрылись снижением индексов, FTSE на 3,23, САС на 3,12, DAX на 2,76 %.

Промышленность Германии переживает рецессию, прогноз по росту ВВП страны на т. г. снижен с 0,8 до 0,5%, прогноз на 2020 г. с 1,8 до 1,1%. Продолжается снижение розничных цен в Великобритании, сейчас на 0,6% год к году (на 0,4% месяцем ранее).

Основным событием дня стало представление британским премьером плана Brexit, который, в числе прочего, включает две границы (регуляционную между Великобританией и Северной Ирландией и границу таможенных проверок между Северной Ирландией и республикой Ирландия).

Азия. Биржи вчера завершили сессию ростом индекса Nikkei на 0,6, Kospi на 0,37, Hang Seng снизился на 0,19%, торги в материковом Китае не проводились. В Японии наблюдалось укрепление иены, что привело к снижению котировок акций экспортеров (так, бумаги Mazda Motor и Nissan Motor подешевели более чем на 2,5%), снизился индекс потребительского доверия, за месяц с 37,1 до 35,6 пункта. В Гонконге усилилось снижение розничных продаж, за последний месяц на 23,0%, месяцем ранее на 11,4%.

Фондовый рынок Южной Кореи негативно реагировал на очередной запуск баллистической ракеты Северной Кореей, что усилило геополитическое напряжение в регионе.

Золото утром вчера торговалось по 1483,7, к 13.30 по 1488,8, утром сегодня по 1507,8 долл. за унцию.

Нефть. Brent и Light шли вчера утром по 59,43 и 54,34, к 13.30 по 58,77 и 53,75, утром сегодня по 57,5 и 52,57 долл. за барр., официальные данные показали увеличение запасов нефти в США.

Стало также известно, что Эквадор с января 2020 г. намерен выйти из ОПЕК (доля страны минимальная) в связи с желанием обеспечить финансовую стабильность и увеличить доходы бюджета, в январе т.г. ОПЕК покинул Катар (был членом организации почти 60 лет).

Статистика, прогноз. Из наиболее значимой статистики ждем индексы деловой активности в секторе услуг Германии, еврозоне и Великобритании (10.55, 11.00, 11.30), розничные продажи в еврозоне (12.00), по США данные по рынку труда и индексу экономических условий в непроизводственной сфере (15.30).

Драйверы роста к открытию торгов на российских биржах отсутствуют, если не считать комфортные цены рублевых активов после снижения накануне.